Lönsamheten för alla tillgångar i företagsformeln. Avkastning på tillgångar förhållande: med hänsyn till alla faktorer av tillväxt och nedgång av företaget i moderna förhållanden

Varje företag är intresserad av stabilt fullfjädrat arbete, uppnå högt, utveckla den materiella och tekniska basen och nivån på personalens kvalifikationer. Allt detta kräver investeringar, noggrann inställning till varje krona. Förstärka avancerad planering Matematiska formler för att beräkna ekonomiska fördelar kommer att hjälpa, vilket ger en parallell bedömning av ledningspersonalens professionalism.

på vilket sätt ekonomisk bedömning Asset ratio eller ROA (engelsk förkortning ReturnOnAssets) visar hur effektiv ledningen är för att få ut det mesta av att använda alla källor till ekonomisk nytta för företaget. Kapitalets struktur (förhållandet mellan lånade medel och eget kapital) och dess inverkan på nettoresultatet beaktas inte.

Vilka siffror räknas med?

Nettoförtjänst- återstoden av medel efter att ha betalat skatter, obligatoriska avgifter, budgetavdrag. Detta belopp kan reserveras, riktas till rörelsekapital eller investeras i utveckling av produktionen.
beräknas som ett relativt värde av fastighetens värde.
Viktigt: det är vanligt att visa skatter i monetär form som en procentsats.

"Vinst- och förlusträkning" innehåller information om organisationens skattebörda.
Räntebetalningar är en regelbunden kostnad för ett företag som använder lånade medel.

Betalningar = (lånebelopp * ränta på lånet (1 + ränta på lånet) antal betalningar): ((1 + ränta på lånet) antal betalningar - 1)

För att beräkna värdet av räntan för behöver du veta antalet betalningar per år enligt avtalsförpliktelser (månadsvis, kvartalsvis, etc.).

Till exempel, vid 16% per år, beräknas räntan enligt följande:

16 / (12 * 100) = 0.13333

Beräkning av avkastningen på tillgångar

Detaljerad ser ut så här:

ROA = ((Nettovinst + räntebetalningar) * (1-skattesats) / (företagets tillgångar)) * 100 %

Företagets tillgångar i nämnaren är alla kontanter, inklusive fordringar och inlåning (vätskekällor), samt råvaror, material, byggnader och strukturer (mindre likvida m.m.).

Tillväxten av det ekonomiska resultatet per enhet av investerade medel är direkt proportionell mot skattekomponenten och lånade resurser.

Normalvärde av lönsamhet

Ju högre kapitalinvesteringar och kapitalbildande investeringar företaget har, desto lägre ROA-kvot, vilket återspeglar kassaflödet.

Till exempel kräver byggbranschen, energi, transport ständigt införande av ny kapacitet, uppdatering av material och teknisk bas, som obligatoriskt villkor deras överlevnad med begränsade finansieringskällor. ROA är omvänt proportionell mot höga kostnader, dess värde går ner.

företag, stora företag som täcker tjänstesektorn marknaden behöver inte grundläggande återuppbyggnad, teknisk återutrustning av företaget och skydd miljö från resultaten av deras verksamhet. Deras lönsamhet överstiger vida tillverkningssektorn.

Företagets verksamhet är olönsam om denna parameter är mindre än noll. Noggrann analys av indikatorer krävs.

Avkastning på tillgångar: räkneexempel

OOO GRAN tillverkar hushållskemikalier. Det är nödvändigt att beräkna lönsamheten för 2013, 2014 och 2015.

Från "Vinst- och förlusträkningen" tar vi värdena på nettovinst/förlust för varje år.

2013 - 934 766 rubel
2014 - 345 870 rubel
2015 - 222 786 rubel

Från "", inklusive nuvarande och långfristiga positioner av tillgångar, behöver du den sista raden:

2013 - 10 234 766 rubel.
2014 - 15 345 870 rubel
2015 - 18 222 786 rubel.

Beräkning efter år

2013 - (934766 / 10234766) * 100 = 9,13 %
2014 - (345870 / 15345870) * 100 = 2,25 %
2015 - (222786 / 18222786) * 100 = 1,22 %

Slutsats: det aktiva sparandet växer medan vinsterna stadigt minskar. Detta företag behöver revidera sin finanspolicy, förbättra kvaliteten på förvaltningen och distributionen av kassaflöden, söka efter marknader för sina produkter.

Matematiska formler och villkorliga numeriska komponenter hjälper till att snabbt förstå den ekonomiska ställningen för en ekonomisk enhet. De är värdefulla för chefer, företagare, människor som är intresserade av det verkliga läget.

Ett företag kan utvecklas fullt ut endast om det finns en rimlig sannolikhet att göra höga vinster som ett resultat av befolkningens köpkraft, hitta sina egna reserver av rörelsekapitalresurser utan att låna dem till en hög ränta, undvika ekonomiskt beroende.

Skriv din fråga i formuläret nedan

Läs också:

Hur man bestämmer diskonteringsräntan - populär ...
Vad är nettoinkomst och hur man beräknar det...
Nuvarande värde pengaflöde: Hur är det...

ROTA - koefficient lika med förhållandet mellan nettovinst och mängden tillgångar. Beräkningsdata innehåller Balansräkning och Rapportera om ekonomiskt resultat (tidigare Vinst- och förlusträkning). Detta är en generaliserad indikator på lönsamhet, som återspeglar vinstbeloppet per enhetskostnad för kapital (allt finansiella resurser organisationer, oavsett finansieringskällor).

Avkastning på totala tillgångar beräknas och analyseras i programmet FinEkAnalys i avsnittet Analys och utvärdering av lönsamhet och lönsamhet som Avkastning på totala tillgångar.

Avkastning på totala tillgångar - vad visar

Avkastning på totala tillgångar(ROTA) kännetecknar graden av effektivitet i användningen av organisationens egendom, professionell kvalifikation företagsledning.

Avkastning på totala tillgångar - formel

Den allmänna formeln för beräkning av koefficienten:

Beräkningsformel enligt balansräkningsdata:

där rad 2300 - rad i resultaträkningen (formulär nr 2), rad 1600 - rad i balansräkningen (formulär nr 1) i början och slutet av året.

Avkastning på totala tillgångar - värde

Tillväxt av indikatorn Avkastning på totala tillgångar relaterad:

med en ökning av organisationens nettovinst,
med en ökning av tarifferna för varor och tjänster eller en minskning av kostnaderna för att producera varor och tillhandahålla tjänster,
med en ökad tillgångsomsättning.

Minskningen beror på:

med en minskning av organisationens nettovinst,
med en ökning av värdet på anläggningstillgångar, omsättnings- och anläggningstillgångar,
med en minskad tillgångsomsättning.

Var sidan till hjälp?

Mer hittat om avkastning på totala tillgångar

Om de normativa värdena för koefficienterna vid bildandet av en ratingbedömning av ett företags finansiella och ekonomiska tillstånd Ra Effektivitet i användningen av totala tillgångar Pch Ba Avkastning på eget kapital baserat på nettovinst Rk Effektivitet i användningen av eget kapital
Bedömningen av det finansiella resultatet av TNK-BP Holdings M&A-transaktioner används mer effektivt än i genomsnitt av företag i branschen, och lönsamheten för OAO TNK-BP Holdings totala tillgångar är 4 gånger högre än branschvärdet och 3
Inflytande av IFRS på resultaten av analysen av den finansiella ställningen för PJSC Rostelecom I nästa grupp - olika uppgifter om lönsamhet 26 avkastning på totala tillgångar av icke-rörelsekapital rörelsekapital av aktieförsäljning
Prognostisering av företags konkurs inom transportbranschen Det kan noteras att den slutliga modellen inkluderar indikatorer på den absoluta likviditetskvoten för perioden för återbetalning av fordringar driftscykel förhållandet mellan omsättningstillgångar och totala tillgångar lönsamhet av kostnader förhållandet mellan kundfordringar och totala tillgångar och koefficienten
Metod för att analysera konsolideringen av kassaflödesanalysen Kassaavkastning på totala tillgångar % 7,87 15,15 Bruttoavkastning på investerat kapital % 4,86 9,57
Omfattande analys av en utbildningsorganisations ekonomiska ställning Tabell 15 Verksamhetens lönsamhet utbildningsorganisationår 2012, 2013 Nr p p Indikator 2012 2013 Absolut... Genomsnittligt årligt värde av totala tillgångar för restvärde 932 018,7 1 049 672,9 117 654,2 112,6 2 Genomsnittligt årligt
Anvisningar för att analysera en organisations finansiella ställning i förhållande till ledningsmål och användarbehov Nettovinst Totala tillgångar 13 10 Avkastning på eget kapital Nettovinst Eget kapital 31 24 Avkastning på långfristiga
Sådan annorlunda goodwill: godkännande av olika metoder för att bedöma företagets goodwill och tolka erhållna resultat RCA - avkastning på totala tillgångar TA - värde på totala tillgångar w - andel av eget kapital i strukturen
Modeller för att förutsäga konkurser för företag inom byggbranschen och jordbruksindustrin
Genomsnittligt årligt balansräkningsvärde för alla tillgångar tusen rubel 2135268 2259015,5 123747,5 3 Avkastning på totala tillgångar % -4,788 34,878 39,666 4. Skattekostnad tusen rubel
Analys av finansiell ställning i dynamik Avvikelse 2014 från 2010
Analys av finansiella tillgångar enligt koncernredovisningen Enligt kassaflödesanalysen analyseras intensiteten av transaktioner med finansiella tillgångar Enligt rapporten över totalresultat och noter till koncernredovisningen bedöms effektiviteten
Motivering av finansiella beslut i förvaltningen av små organisationers kapitalstruktur Överst i diagrammet finns indikatorn för avkastning på totala tillgångar ROA baserad på två faktorkoefficienter - avkastning på försäljning ROS och resurseffektivitet
Nyckeltal Avkastning på totala tillgångar Avkastning nettotillgångar Avkastning på lånat kapital Avkastning på rörelsekapital Bruttoavkastning Avkastning på investeringar
Bedömning av företagets finansiella ställning och bestämning av den optimala modellen för företagets sannolikhet för konkurs Indikator för förhållandet mellan fordringar och totala tillgångar K8 % - Dynamiken för förändringar i tillgångarnas lönsamhet K9 % - - -
Analys av den finansiella situationen för en enskild Indikator på förhållandet mellan fordringar och totala tillgångar. Avkastning på tillgångarna. Nettovinst med tanke på att Gäldenären är en individ
Studie av inverkan av interna faktorer på kapitalstrukturen i olika skeden av livscykeln för ryska företag Ryska detaljer utlåning till små och medelstora företag är det ofta svårt för företag att få lån till en kurs under genererad lönsamhet för att framgångsrikt utvecklas och växa i framtiden, då de förstnämnda har ett större likvidationsvärde vid konkurs Hypotes 2 Om att ... Storbritannien var i mognadsstadiet under perioden 2001-2011 och kom till slutsatsen att vinsten och avkastningen på totalt kapital har en betydande inverkan på valet av kapitalstruktur. Forskarna noterade också att oberoende från
An Empirical Study of Capital Structure Factors: An Analysis of Companies in the Volga Federal District 2010 Aktier och reserver till totala tillgångar ROS - avkastning på försäljning baserat på vinst från försäljning Kvar sates
Nyckelaspekter av en organisations vinststyrning Följande grupper av lönsamhetsindikatorer kan särskiljas: tillgångarnas lönsamhet med uppdelning i långfristiga omsättningstillgångar och nettotillgångar;
Rörelsekapitalhanteringspolicy i innehavet Avkastning på tillgångar eller totalt kapital eng | sätta på tillgångar ROAär förhållandet mellan nettovinsten

Avkastning på tillgångar (ROA)- En indikator på effektiviteten i tillämpningen och fördelningen av företagets omsättningstillgångar och anläggningstillgångar. Detta förhållande låter dig bedöma företagets förmåga att göra vinst, utan hänsyn finansiell hävstång(kvoten mellan lån och eget kapital). Avkastningen på tillgångar ger en uppfattning om rationaliteten i att använda alla företagets tillgångar (i motsats till avkastningen på kapital, som endast kännetecknar egna medel), och dess beräkning är mer relevant för förvaltare än för investerare. ROA-indexet låter dig analysera en organisations finansiella tillförlitlighet, kreditvärdighet, investeringsattraktionskraft genom att beräkna vinstbeloppet för varje investerad monetär enhet.

Avkastning på tillgångar (formel)

Avkastning på tillgångar är produkten av nettoinkomst och totalt tillgångsvärde:

Nettovinstindikatorn finns i resultaträkningen, värdet på tillgångar är i. För att minska beräkningsfelet ersätts tillgångarnas genomsnittliga årliga värde i formeln för avkastning på tillgångar: (kostnad i början + kostnad i slutet av rapportperioden) / 2.

Avkastning på tillgångar definieras också som produkten av nettovinst och räntebetalningar per enhet, minus skattesatsen:

Formeln visar tydligt att utöver nettovinsten tar beräkningen hänsyn till ränta för användning av lånade medel. Detta tyder på att både eget kapital och lånekapital används vid bildandet av långsiktiga tillgångar, och båda tas med i beräkningen av ROA.

Normativt värde för ROA-indikatorn

Lönsamhetskvoten beror direkt på organisationens omfattning. I tung industri kommer indikatorn således att vara lägre än i tjänstesektorn, eftersom företagen i den senare behöver mindre investeringar i rörelsekapital. Generellt sett återspeglar avkastningen på tillgångarna effektiviteten och lönsamheten i kapitalförvaltningen, och därför, ju högre den är, desto bättre. Om koefficienten började sjunka, ger inte en av tillgångarna (långa eller kortfristiga) ett tillräckligt bidrag till organisationens inkomst. En hög avkastning på tillgångar indikerar att ett företag genererar mer intäkter med mindre

Varje företags ekonomiska aktivitet tar hänsyn till två huvudgrupper av indikatorer - relativa och absoluta. Absolut inkluderar intäkter, försäljningsvolym, inkomst. Sådana indikatorer kan endast ytligt återspegla företagets verksamhet. För en mer exakt analys använder företag relativa indikatorer, som inkluderar beräkning av lönsamhetskvoter, finansiell stabilitet och likviditet. Med deras hjälp kan du ta reda på dynamiken i utvecklingen av en strukturell enhet, dess utsikter, jämföra med andra organisationer, bestämma,. Avkastning på tillgångar gör det möjligt att utvärdera många olika indikatorer och få en informativ bild av varje organisations arbete.

Vad visar avkastningen på tillgångar?

Avkastning på tillgångar (ROA) är en ekonomisk indikator som återspeglar avkastningen på användningen av alla företagets resurser. Det visar företagets förmåga att återskapa inkomster utan att ta hänsyn till kapitalstrukturen, korrekt fördelning av finansiella resurser.

Om företagets intäkter översteg utgifterna betyder det inte att dess verksamhet är framgångsrik och effektiv. Ett stort produktionskomplex med dussintals verkstäder och ett litet företag med 5-10 anställda kan få en inkomst på en miljon. I det första fallet är det värt att tänka på att omstrukturera företaget, ändra utvecklingsstrategin eller till och med på hur. I det andra exemplet är resultatet uppenbart – företaget går åt rätt håll. Som du kan se speglar absoluta indikatorer inte alltid den verkliga bilden; förvaltningens effektivitet kan visa förhållandet mellan mottagna inkomster och olika utgiftsposter.

Lönsamheten är indelad i flera grupper:

anläggningstillgångar;
nuvarande tillgångar.

Anläggningstillgångar

Anläggningstillgångar är bolagets egendom, vilket framgår av balansräkningen. För stora och medelstora företag visas denna indikator i den första delen av balansräkningen, för små - på raderna 1150 och 1170.

Långfristiga medel används i mer än 1 år, medan de inte förlorar sina specifikationer och delvis omdirigeras till kostnaden för tillhandahållna produkter eller tjänster.

Företagets anläggningstillgångar inkluderar:

anläggningstillgångar (verktyg, transport, El av nätet, produktionskapacitet, egendomen);
immateriella tillgångar (immateriell egendom, företagspartnerskap);
monetära förpliktelser (lån för en period av 1 år eller mer, investeringar i andra företag);
andra fonder ().

nuvarande tillgångar

I rörelsekapitalet ingår egendom, vilket anges i balansräkningen på raderna 1210, 1230 och 1250 (i produktionsavsnittet). Dessa medel används för en cykel (om den varar mindre än 1 år).

Indikatorn inkluderar:

momsbeloppet på köpta varor (för detta behöver du veta);
Fordringar;
inventeringar;
pengar och dess motsvarighet.

Råd: för att bestämma helheten av alla tillgångar i företaget är det nödvändigt att summera nuvarande och långfristiga medel.

Formel för att beräkna lönsamhet

Avkastning på tillgångar (ROA) beräknas genom att dividera nettoinkomsten med tillgångar. Beräkningsformel:

ROA = NI / TA * 100 %, var

NI - nettoinkomst;

Denna formel visar förhållandet mellan nettoinkomst och summan av alla fonder i företaget. ROA kan också bestämmas med en annan metod:

ROA = EBI / TA * 100 %, var

NI är nettovinsten som erhålls av aktieägarna i företaget;
TA är helheten av alla tillgångar.

Med andra ord visar ROA mängden inkomst som kommer från varje investerad rubel av investeringar. Detta är en slags indikator på lönsamhet, som visar företagets effektivitet.

Räkneexempel

Enligt resultatet av arbetet uppgick summan av alla tillgångar i JSC Etal i början av året till 1,267 miljarder rubel, i slutet - 1,368 miljarder rubel. Nettovinsten uppgick till 131,70 respektive 153,9 miljoner rubel. För att beräkna lönsamheten i början och slutet av året, såväl som tillväxtdynamiken, behöver du:

ROA i början av året: ROA = 131,70/1267=0,10394 eller 10,394 %.
ROA i slutet av året: ROA = 153,9/1368=0,1125 eller 11,25 %.

Årets lönsamhetsförändring blir: ΔROA = 11,25%/10,394% = 1,082. Årets lönsamhetsgrad ökade med 1,082.

Räntesatser

Enligt företagens genomsnittliga resultat finns det normer som återspeglar effektiv ekonomisk aktivitet. Dessa standarder beror på företagets detaljer:

De högsta ROA-satserna bör visas av företag som ägnar sig åt försäljning av varor. Detta beror på bristen på betydande långfristiga medel. Fabriker på grund av dyra industriell utrustning har fler tillgångar, så avkastningen för dem är betydligt lägre.

Råd: hög lönsamhetsindikatorer kan indikera inte bara företagets effektiva drift, utan också tala om ökade risker.

Till exempel har ett företag tagit ett lån för ett stort belopp, vilket kommer att påverka ROA i riktning mot dess ökning, men detta indikerar ännu inte den effektiva fördelningen av de mottagna pengarna. Därför när man analyserar finansiell verksamhet företag måste ta hänsyn till lånade medel och analysera finansiell stabilitet, strukturen för alla utgifter.

Faktorer som avgör lönsamheten

ROA är en generell indikator på företagets prestation när man analyserar förhållandet mellan kostnader och vinster. Men det påverkas också ekonomiska förhållanden, och interna organisatoriska faktorer.

Externa förhållanden är materialkostnad, råvaror för produktion, konkurrenters prisstrategier, den politiska situationen i landet, förändringar i lagstiftningen, balansen mellan utbud och efterfrågan.

Interna organisatoriska faktorer inkluderar:

arbetsproduktiviteten;
tekniska indikatorer, utrustningskapacitet;
metod för att organisera produktionscykeln;
ledningsbeslut m.m.

acceleration av handeln;
ökning av produktionskostnaden;
kostnadsminimering.

Enligt västerländska ekonomer påverkas denna indikator av mer än 30 faktorer som återspeglar den nuvarande marknadssituationen, kapitalintensitet, marknadsförhållanden, etc. Vid beräkning av lönsamhetsindikatorn är det nödvändigt att ta hänsyn till säsong, utrustningsavbrott, äktenskap, krisfenomen som minskar efterfrågan. Ibland är det lättare att sälja verksamheten och investera intäkterna i.

Spara artikeln med 2 klick:

Avkastning på tillgångar är en av de viktigaste resultatindikatorerna för ett företag. Det används oftast av företagsägare och chefer för att bestämma arbetsstrategin, investerare - för att utvärdera alternativa projekt. Analys denna indikator – viktig poäng vilken affärsplan som helst som öppnar möjligheter för tillväxt och utveckling.

I kontakt med